Hogan Lovells e Clifford Chance nel primo “Sustainability Bond” di Cdp
Hogan Lovells e Clifford Chance hanno assistito rispettivamente Cassa depositi e prestiti Spa (Cdp) e gli istituti finanziari coinvolti nell’emissione del primo “Sustainability Bond” italiano da parte di Cdp, riservato a investitori istituzionali, con valore nominale pari a 500 milioni di euro.
Banca IMI, BNP Paribas, Crédit Agricole-CIB, Goldman Sachs International, MPS Capital Services, Banco Santander e Unicredit Bank AG hanno agito in qualità di Joint Lead Managers e Joint Bookrunners dell’operazione.
Il team di Hogan Lovells che ha assistito Cdp è composto dal socio Corrado Fiscale, dalla counsel Annalisa Feliciani, dall’associate Matteo Scuriatti e dal trainee Alessandro Azzolini, oltre che dalla socia Fulvia Astolfi e dalla senior associate Maria Cristina Conte per gli aspetti fiscali.
Clifford Chance ha assistito le banche coinvolte nell’emissione con un team composto dai soci Filippo Emanuele eGioacchino Foti, dal senior associate Jonathan Astbury e dall’associate Francesco Napoli. Il socio Carlo Galli e l’associate Roberto Ingrassia hanno agito in relazione agli aspetti fiscali.
I fondi raccolti tramite l’emissione del Sustainibility Bond saranno utilizzati da Cdp per finanziare, coerentemente con quanto previsto dal nuovo “Green, Social and Sustainability Framework”, progetti ad impatto ambientale e sociale in quattro ambiti: infrastrutture e sviluppo urbano, finanziamento delle PMI, energia e ambiente, contribuendo al raggiungimento dei Sustainable Development Goals previsti dalle Nazioni Unite.
I titoli sono stati emessi a valere del programma di emissioni a medio-lungo termine (Debt Issuance Programme) di CDP, saranno quotati alla Borsa di Lussemburgo e hanno una durata di 5 anni con cedola annuale fissa del 2,125%.
L’emissione, rivolta principalmente ai cosiddetti Social Responsible Investors, si è chiusa con richieste superiori ad 1 miliardo di Euro con una forte presenza di investitori esteri che hanno rappresentato il 60% della domanda.
