LegisLAB e Norton Rose Fulbright nell’acquisizione del controllo in PLC da parte di Lizard Renewables
LegisLAB ha assistito Pendant Power, BidCo interamente controllata da Lizard Renewables e da questa designata per il perfezionamento dell’operazione, nell’acquisizione da Fraes della partecipazione di controllo di PLC, pari al 73,53% del capitale sociale della società quotata su Euronext Milan. L’operazione punta alla creazione di un produttore indipendente di energia integrato, unendo le competenze industriali e operative dei due gruppi nel comparto delle infrastrutture energetiche e della produzione da fonti rinnovabili.
A valle del perfezionamento dell’acquisizione, Pendant Power promuoverà un’offerta pubblica di acquisto obbligatoria sulle restanti azioni in circolazione di PLC, finalizzata al delisting della società. L’operazione ha coinvolto anche Banco BPM, che ha messo a disposizione di Pendant Power parte delle risorse finanziarie necessarie per l’acquisizione della partecipazione di controllo e per il pagamento del corrispettivo dovuto nell’ambito dell’offerta pubblica di acquisto totalitaria.
I team legali coinvolti
Il team di LegisLAB che ha seguito l’operazione è stato guidato dal Partner Daniele Iorio e composto dal Senior Associate Gianluca Brambati. Banco BPM è stata assistita da Legance per tutti gli aspetti legali di banking & finance connessi all’operazione, inclusa la redazione e la negoziazione del contratto di finanziamento e della relativa documentazione finanziaria, con un team guidato dal Partner Guido Iannoni Sebastianini e composto dal Senior Associate Alessandro Ciarmiello e dall’Associate Claudia Rossi.
Norton Rose Fulbright e Strada Borghetti Cavo e Associati hanno assistito Fraes rispettivamente in qualità di advisor legale e advisor finanziario. Il team di Norton Rose Fulbright è stato guidato da Arturo Sferruzza, Partner e responsabile del team Energy and infrastructure dello studio, coadiuvato dagli Associate Giulio Mariano, Mattia Musella e Leone Sgaravatti. Per i profili antitrust ha operato un team composto dai Partner Veronica Pinotti e Martino Sforza e dall’Associate Ludovica Cesari, che si è occupato anche, per conto di acquirente e venditore, di tutti gli adempimenti necessari per l’ottenimento dell’autorizzazione governativa ai sensi della normativa Golden Power.
Gli advisor finanziari e i consulenti
Nell’ambito dell’offerta, Banca Akros – Gruppo Banco BPM agisce in qualità di advisor finanziario e di intermediario incaricato del coordinamento della raccolta delle adesioni. EY ha agito quale advisor per le attività di financial e tax due diligence: il primo filone è stato coordinato da Luciana Sist con Mattia Carniato e Riccardo Tonon, mentre le attività di tax due diligence sono state svolte da un team guidato da Giacomo Albano con Emanuele Gentile ed Emiliano Sacchetti.
