Gli studi nel primo yankee bond di Snam da 2 miliardi di dollari

Snam ha concluso con successo la sua prima emissione obbligazionaria in dollari statunitensi destinata a investitori istituzionali, in formato sustainability-linked multi-tranche 144/A / Reg S, per un ammontare complessivo di 2 miliardi di dollari statunitensi. L’operazione ha rappresentato la prima emissione obbligazionaria sustainability-linked al mondo con obiettivo Net Zero sulle emissioni GHG su Scope 1, 2 e 3, con una domanda che ha superato circa 5 volte l’offerta con ordini complessivi per circa 10 miliardi di dollari, ed è coerente con il Sustainable Finance Framework di Snam, pubblicato lo scorso aprile, legando il costo del debito al raggiungimento di ambiziosi obiettivi di riduzione delle emissioni GHG.

Barclays Capital Inc., BNP Paribas Securities Corp., BofA Securities, Inc., Citigroup Global Markets Inc., Goldman Sachs International, HSBC Securities (USA) Inc., J.P. Morgan Securities LLC, Morgan Stanley & Co. LLC, SMBC Nikko Securities America, Inc. e SG Americas Securities, LLC hanno agito in qualità di joint bookrunner nel contesto della transazione.

Sullivan & Cromwell ha assistito Snam per i profili di diritto americano con un team guidato dal partner Oderisio de Vito Piscicelli, con la counsel Costanza Posarelli e l’associate Federico Ferdinandi.

Latham & Watkins ha assistito i joint bookrunner per i profili di diritto americano con un team guidato dal partner Jeff Lawlis, con gli associate Chiara Coppotelli e Jacopo Lannes. Lo studio ha anche prestato assistenza per i profili corporate di diritto italiano con il partner Antonio Coletti e l’associate Marco Bonasso; e per i profili regolamentari di diritto italiano con il partner Cesare Milani e il trainee Daniele Isidoro.

Maisto e Associati ha assistito Snam per i profili fiscali di diritto italiano con un team composto dai partner Marco Valdonio e Stefano Tellarini e dall’associate Eleonora Finizio.

Pirola Pennuto Zei ha assistito i joint bookrunner per i profili fiscali di diritto italiano con un team guidato dalla partner Nathalie Brazzelli e l’associate partner Filippo Jurina.

PedersoliGattai ha assistito Snam per i profili corporate di diritto italiano con un team guidato dalle partner Elisabetta Bellini ed Emanuela Campari Bernacchi con il counsel Francesco Lucernari.

Il team legale interno di Snam che ha seguito l’operazione è composto dagli avvocati Umberto Baldi, Salvatore Branca, Selene Antonella Maria Cocchi e Filippo Sirovich.

Nella foto, da sinistra: Oderisio De Vito Piscicelli (Sullivan), Jeff Lawlis (Latham), Marco Valdonio (Maisto), Nathalie Brazzelli (Pirola) ed Elisabetta Bellini (PedersoliGattai).